تسمح أسواق السلع الأساسية للمشاركين بشراء وبيع وإدارة التعرض للمواد الخام مثل الذهب، النفط والغاز الطبيعي والمنتجات الزراعية.
هناك مفهومان مهمان للمبتدئين هما السوق الفورية وسوق العقود الآجلة.
ما هو السوق الفوري؟
يشير السوق الفوري إلى المعاملات القائمة على سعر السوق الحالي، والتي تتضمن عمومًا التسوية على المدى القريب وفقًا لاتفاقيات ذلك السوق.
يُعرف سعر السوق الحالي باسم السعر الفوري.
قد تستخدم الشركات أسواق السلع المادية عندما تحتاج حقًا إلى السعر الأساسي. المادة.
على سبيل المثال، قد تحتاج الشركة المصنعة إلى النحاس للإنتاج.
ما هو سوق العقود الآجلة؟
العقد الآجل هو اتفاق لشراء أو بيع أصل وفقًا لشروط محددة في تاريخ مستقبلي.
يتم استخدام العقود الآجلة للسلع على نطاق واسع من قبل كل من الشركات التجارية والمشاركين في السوق المالية.
على سبيل المثال، قد يستخدم المنتج الزراعي العقود الآجلة للمساعدة في إدارة عدم اليقين بشأن سعر البيع المستقبلي للمحصول.
وفي الوقت نفسه، قد يتداول المتداول في العقود الآجلة لأنه يتوقع سعر السوق. للتغيير دون نية التسليم الفعلي.
ما هي السلعة؟ العقد؟
تقوم بورصات العقود الآجلة بتوحيد عقودها.
يحدد كل عقد خصائص مثل:
السلعة الأساسية
كمية العقد
انتهاء الصلاحية
وحدة التسعير
شروط التسليم أو التسوية
يمكن تحديد مواصفات العقد تختلف بشكل كبير بين السلع.
لذلك يحتاج المتداولون إلى فهم مواصفات العقد الدقيقة قبل التداول.
ما الذي يحرك أسعار السلع الأساسية؟
يظل العرض والطلب أساس تسعير السلع الأساسية.
ومع ذلك، يمكن للعديد من العوامل المختلفة تغييرها.
العرض
يمكن أن يتأثر العرض بما يلي:
مستويات الإنتاج
مخرجات التعدين
الزراعة المحاصيل
المخزونات
اضطرابات النقل
الطلب
قد يزيد الطلب أو ينقص مع تغير الظروف الاقتصادية.
يمكن للنمو الاقتصادي السريع، على سبيل المثال، أن يزيد الطلب على الطاقة والمعادن الصناعية.
الطقس
يمكن أن يكون للظروف الجوية تأثير كبير على الزراعة الإنتاج.
قد تؤدي حالات الجفاف أو الفيضانات أو درجات الحرارة القصوى إلى تقليل إنتاج المحاصيل وتؤثر على الأسعار.
الأحداث الجيوسياسية
يمكن أن تؤدي الصراعات والعقوبات وعدم الاستقرار السياسي إلى تعطيل السلع الأساسيةالإنتاج أو النقل.
يمكن أن تكون أسواق الطاقة حساسة بشكل خاص لهذه التطورات.
حركات العملة
يتم تسعير العديد من السلع المتداولة عالميًا عادةً بالدولار الأمريكي.
وبالتالي يمكن أن تتفاعل التغيرات في الدولار مع أسعار السلع الأساسية، على الرغم من أن العلاقة ليست ثابتة والعديد من العوامل الأخرى قد تكون أكثر أهمية في أي وقت محدد.
توقعات السوق
كما هو الحال مع الأسواق المالية الأخرى، لا تستجيب الأسعار للظروف الحالية فحسب، بل أيضًا وأيضًا إلى ما يتوقع المشاركون في السوق أن يبدو عليه العرض والطلب في المستقبل.
لماذا تتقلب أسواق السلع الأساسية؟
قد يستغرق العرض في بعض الأحيان وقتًا طويلاً لضبطه.
لا يستطيع منجم الذهب زيادة الإنتاج على الفور بسبب ارتفاع الأسعار.
لا يستطيع المزارعون إنتاج محصول آخر على الفور.
قد يواجه منتجو النفط أيضًا قيودًا تشغيلية أو جيوسياسية.
عندما يتغير الطلب بسرعة أكبر من استجابة العرض، يمكن أن تشهد أسعار السلع الأساسية تحركات كبيرة.
يمكن أن يؤدي هذا التقلب إلى خلق عمليات تداول الفرص، ولكنه يزيد أيضًا من المخاطر.
ملخص الدورة
لقد قمت الآن بتغطية أسس أربعة مجالات رئيسية للأسواق المالية:
التداول المالي
يتضمن التداول اتخاذ مواقف بناءً على التغيرات في أسعار الأسواق المالية.
الأسهم
تمثل الأسهم ملكية في أسهم مدرجة علنيًا. الشركات.
مؤشرات الأسهم
تتتبع المؤشرات مجموعات من الأسهم وتوفر صورة أوسع لأداء سوق الأسهم.
الفوركس
يتضمن صرف العملات الأجنبية تداول عملة واحدة بالنسبة إلى أخرى.
السلع
تغطي أسواق السلع الموارد المادية مثل المعادن والطاقة والمنتجات الزراعية.
في جميع هذه الأسواق، يظل مبدأ واحد ثابتًا:
تتغير الأسعار مع تغير العرض والطلب والتوقعات والمعلومات الجديدة.
يعد فهم أسباب هذه الحركات أحد أسس التحول إلى مشارك أكثر استنارة في السوق.
تتمثل المرحلة التالية في تعلم كيفية قيام المتداولين بتحليل تلك الحركات ووضع الأوامر وإدارة المخاطر المرتبطة بكل قرار تداول.